モラルハザードの具体例とその対応策について

モラルハザードとは、リスクや意思決定の誤りが他人にある場合に、個人が自分の行動を変えるインセンティブを持っているという概念です。

モラルハザードが発生する条件

モラルハザードが発生する可能性のある条件は以下の通りです。

１、情報の非対称性

ある当事者が別の当事者よりも多くの情報を保持している場合。たとえば、スタートアップ企業にローンを提供する会社・銀行は、ローンを組んでいる会社が債務不履行に陥りやすいことを知っているかもしれません。しかし、スタートアップを支援する会社・銀行を支援する政府は情報が少なく、スタートアップ企業に対するローンは良好であると想定している可能性があります。

２、２つの当事者が異なるインセンティブに直面

例えば、保険をかけられたときに人々が物を失う可能性が高くなる可能性があるため、保険市場ではこの概念は重要視されています。

モラルハザードの具体例

１、保険と消費者行動

自転車に保険がかけられていない場合は、人は盗難に遭わないように細心の注意を払って、鍵をつけます。しかし、新品と同等の価値の保険をかけられるようになった場合、それが盗まれた場合、実際に失うものはありません。そのため、盗難から保護するインセンティブが少なくなります。保険会社は被保険者が自転車の世話をすることを想定するかもしれませんが、被保険者がそうしないことを知っているかもしれません。

このような場合、保険会社はジレンマに直面します。

自転車に保険がかけられていない場合、たとえば、盗難に遭う可能性は10％です。そのため、自転車の価値が1万円の場合。保険の費用は約千円となります。
ただし、保険に加入すると、自転車が盗まれる可能性が30％になる可能性があります。そのため、保険会社が10％のリスクに基づいて千円と想定すると、保険会社は損します。
これでは、市場の欠落につながる可能性があります。保険によって人々が行動を変えるので、保険会社は自転車に保険をかけたくありません。

２.財政通貨同盟

EUの加盟は一種のモラルハザードを引き起こす可能性があるとされています。EUの国は、困難に陥った場合、他の国がそれを救済すると想定するかもしれません。そのため、彼らは彼らの借金を増やすことを許すかもしれません。たとえば、ギリシャがEUに加盟したとき、ギリシャはEU加盟国であったため、低金利の恩恵を受けました。これにより、公共部門の債務を増やし続けることが奨励されました。

モラルハザードへの対策

1.インセンティブの組込み

保険のモラルハザードを回避するために、保険会社は、自転車に保険をかけるインセンティブを与える契約を設計します。保険会社が全額を保証しない理由がまさにこれです。
それ以外にも保険会社は、保険によってお金を稼ぐことを困難にします。保険者が主張することをより消極的にすることを意味し、そもそも自転車が盗まれるのを避けようと動機付け組み込まれるようにしています。

2.悪い行動にペナルティを科す

ＥＵは加盟国を救済することができますが、無謀な決定を下した加盟国にペナルティを科します。ギリシャの場合、緊縮財政を改革し追求するための条件等が課された上で救済が与えられています。